Создание личного фонда как эффективный способ управления активами

Создание личного фонда как эффективный способ управления активами

В статье подробно будет рассказано о нюансах создания личного фонда и в целом о данной структуре. 

Учредитель личного фонда

Учредителем фонда является гражданин, создавший личный фонд при жизни или предусмотревший в своем завещании создание наследственного фонда. Соучредительство не
допускается за исключением случая, когда супруги передают фонду общее имущество. Замена учредителя личного фонда также не разрешена (п. 3 ст. 123.20-4 ГК РФ).

Имущество личного фонда

• Минимальная стоимость имущества. В настоящее время законом установлена минимальная стоимость имущества, передаваемого личному фонду (за исключением наследственного фонда), - она не может быть менее 100 млн. руб., стоимость определяется на основании оценки его рыночной стоимости (п. 4 ст. 123.20-4 ГК РФ).
• Какое имущество можно передать в личный фонд. В первую очередь это недвижимость, ценные бумаги, акции других компаний, доля в бизнесе или бизнес целиком. Но могут быть и другие варианты: машины, яхты, техническое оборудование, имущественные, интеллектуальные права и ценные вещи. Ограничений по активам нет, но есть требование к их суммарной стоимости.
• Что происходит с правами на имущество. Имущество, передаваемое учредителем личному фонду, принадлежит последнему на праве собственности и учредитель, а также выгодоприобретатели личного фонда не имеют каких-либо вещных прав на имущество фонда.
• Как учредителю вернуть имущество, переданное личный фонд. Это возможно только в одном случае: если учредитель назначит себя выгодоприобретателем.

Выгодоприобретатели личного фонда

Выгодоприобретателями личного фонда могут быть любые участники регулируемыхгражданским законодательством отношений, за исключением коммерческих юридических лиц (п. 4 ст. 123.20-5 ГК РФ), к примеру, выгодоприобретателями могут быть:



• Учредитель фонда и (или) члены его семьи. Часто личные фонды создаются с целью обеспечения финансовой стабильности и благосостояния потомков, например, на оплату образования, медицинских расходов или поддержания привычного образа жизни. В этом контексте фонд может предоставить финансирование, которое будет поддерживать членов семьи в течение всей их жизни.


• Деловые партнеры и иные лица.
  Это устанавливает взаимовыгодные партнерские отношения и позволяет расширять бизнес-возможности. Выгодоприобретателями могут быть и сторонние лица, если таковы условия фонда.

Запрещено назначать выгодоприобретателями любые коммерческие организации.

Права выгодоприобретателей личных фондов хорошо защищены юридически. Выгодоприобретатель не отвечает по обязательствам личного фонда (равно как и фонд не отвечает по обязательствам выгодоприобретателя). Права выгодоприобретателя нельзя передать или подарить другому лицу, их нельзя получить в наследство. На права выгодоприобретателя нельзя обратить взыскание по другим его обязательствам перед третьими лицами — такие сделки суды признают ничтожными.

В частности, выгодоприобретатель личного фонда имеет право:

• получить имущество в соответствии с условиями управления личным фондом;
  
• запрашивать и получать информацию о деятельности личного фонда, в случаях прописанных в уставе или условиях;
  
• потребовать возместить убытки, если он понес их в результате нарушения условий управления фондом;
  
• провести аудит деятельности личного фонда аудитором, которого он выберет сам.

В последнем случае выгодоприобретатель оплачивает услуги аудита самостоятельно. Однако расходы ему могут возместить по решению органов управления фонда. В случае смерти выгодоприобретателя, нового выгодоприобретателя определяют в соответствии с условиями управления фондом.

Органы управления личным фондом занимают центральное место в его функционировании и обеспечивают его эффективность, стабильность и соответствие законодательству. Эти органы принимают важные решения в отношении управления активами, их распределения, а также контролируют выполнение стратегии фонда. Прежде всего, в управлении личным фондом может быть несколько ключевых структур и ролей, каждая из которых имеет свои функции и ответственности.

При жизни учредителя состав органов фонда, их функции и лица, входящие в состав органов, определяются и корректируются учредителем фонда в соответствии с уставом и условиями управления личным фондом. После смерти гражданина, учредившего личный фонд при жизни, органы личного фонда формируются и изменяются в соответствии с уставом этого фонда и условиями управления им (п.1 ст. 123-20-7 ГК РФ).

• Исполнительный орган. Программа минимум — создать единоличный исполнительный орган (ЕИО). Этот орган сможет принимать все решения в рамках целей фонда. Назначить на должность ЕИО можно любое физическое или юридическое лицо на основании устава. Например, можно передать эти функции в управляющую компанию.
  
  Альтернатива ЕИО или его дополнение – коллегиальный исполнительный орган. Например, коллегиальный орган может включиться в управление, если ЕИО совершает юридически значимую сделку, и проголосовать за ее одобрение. Функции коллегиального органа также можно передать управляющей компании.
  
  Важно, что законом устанавливается, что ни учредитель, ни выгодоприобретатель (для наследственного фонда) не может быть единоличным исполнительным органом или членом
  коллегиального органа личного фонда (п. 2 ст. 123-20-7 ГК РФ).
  


• Высший коллегиальный орган. В случаях, предусмотренных уставом личного фонда, в нем создаются высший коллегиальный орган и попечительский совет, в состав которых могут входить выгодоприобретатели или учредитель личного фонда (абз. 1 п. 3 ст. 123-20-7 ГК РФ).
  
  Закон прямо не определяет компетенцию высшего коллегиального органа и попечительского совета личного фонда, кроме случая возможного согласования личным фондом сделок, указанных в уставе. Учредитель личного фонда по своему усмотрению определяет компетенцию названных органов для выстраивания сбалансированной системы управления фондом.
  


• Надзорный орган. Применительно к личным фондам законом предусмотрена возможность формирования надзорного органа, полномочия которого состоят в осуществлении надзора за деятельностью органов управления личным фондом. К компетенции надзорного органа могут быть отнесены вопросы согласования совершения личным фондом определенных учредителем в уставе юридически значимых действий, а также принятие такого важного решения, как о досрочном прекращении полномочий единоличного исполнительного органа фонда и о назначении временного единоличного исполнительного органа.
  
  С помощью создания факультативных органов управления учредитель фонда имеет возможность создать наиболее эффективную для него структуру управления. Создание сбалансированной системы управления фондом позволяет обеспечить реализацию воли собственника после его смерти. Свобода усмотрения учредителя в части формирования системы управления имеет оборотную сторону - правила управления фондом требуют детальной проработки, поскольку предполагается, что система управления должна бесперебойно функционировать и при невмешательстве (отсутствии) учредителя.
  

  Налоговое регулирование

  Личный фонд, как инструмент управления активами и наследством, предоставляет рядналоговых преимуществ, которые могут значительно снизить налоговую нагрузку на его учредителя и выгодоприобретателей.
  
  

  • Налог на прибыль. Для личного фонда установлена пониженная ставка по налогу на прибыль для организаций - 15%, в то время как общая ставка составляет 20%. Важно отметить, что при этом должно соблюдаться «правило о пассивных доходах», т.е. доля пассивных доходов в прибыли личного фонда за отчетный период должна составлять не менее 90%. Для целей личного фонда такими пассивными доходами являются, например, дивиденды, проценты, доходы от реализации акций, долей и/или уступки прав в иностранной организации, не являющейся юридическим лицом по иностранному праву; доходы по операциям с производными финансовыми инструментами, а также доходы от реализации инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов, от реализации недвижимого имущества, от сдачи в аренду недвижимого имущества, за некоторым исключением, и др.
    
  
  
  • НДФЛ. Доходы, получаемые физическими лицами от фонда как в форме дохода от управления имуществом, так и в форме распределения имущества, после ликвидации фонда освобождаются от НДФЛ в случае, если выгодоприобретатель получает их после смерти учредителя. Если доход получен при жизни учредителя, освобождение может получить только сам учредитель или его близкие родственники, если они являются резидентами РФ, т.е. проводят в РФ более 183 дней в течение календарного года.
    
  
  
  • НДС. Передача личным фондом имущества (имущественных прав) физическим лицам в соответствии с условиями управления, утвержденными его учредителем, не признаются объектом налогообложения НДС.

  Субсидиарная ответственность

  Личный фонд несет субсидиарную ответственность своим имуществом по обязательствам учредителя в течение 3 лет со дня его создания. В исключительных случаях, если кредиторы личного фонда или учредителя личного фонда по уважительным причинам не имели возможности обратиться с требованиями к учредителю личного фонда или личному фонду в течение указанного срока, этот срок может быть продлен судом, но не более чем на 5 лет со дня создания личного фонда.
  
  

  В целом, создание личного фонда предоставляет разнообразные возможности для эффективного управления активами, облегчает наследственные процессы и может существенно снизить налоговые обязательства, что делает этот инструмент привлекательным для управления личным капиталом.

  Оставьте заявку , чтобы получить консультацию по созданию личного фонда с экспертом АО «ИКТ».